Что такое кассовый разрыв в бизнесе и как его избежать

Кассовый разрыв – это внезапно возникшая временная нехватка денежных средств, необходимых для своевременной и полной оплаты запланированных расходов.

Когда возникает кассовый разрыв

Кассовый разрыв возникает в случаях, когда сроки поступления ожидаемых денежных сумм на фирмы не совпадают со сроками очередных платежей. Это могут быть не только обязательные платежи по налогам, но и по зарплате, аренде, контрагентам за поставку товаров, выполнение работ или оказание услуг.

Компания может заранее просчитать риск появления у нее кассового разрыва. Для этого она должна учесть имеющиеся в наличии денежные средства, суммы ожидаемых поступлений и размер ожидаемых трат. Расчет ведется за выбранный промежуток времени, например, неделю, месяц или квартал. Если в результате расчета получившаяся сумма отрицательна, значит компании грозит кассовый разрыв.

Причин появления кассовых разрывов множество:

• неэффективное управление финансами компании;
• внезапные, необоснованные траты;
• непродуманное инвестирование;
• накопление дебиторской задолженности;
• непоступление оплаты в срок по причине возникновения форс-мажорных обстоятельств;
• сезонный характер бизнеса.

Кассовый разрыв не стоит путать с убытком. Убыток – это итог хозяйственной деятельности компании на конец года, когда расходы компании превысили ее доходы.

Кассовый разрыв – это временная нехватка денежных средств, возникшая в период ожидания поступлений. Он может появиться даже если деятельность компании не относится к убыточной.

Как преодолеть кассовый разрыв

Выяснив, что предпринимателю не хватает денег на запланированные расходы, ему придется в срочном порядке решить вопрос, где их взять.

Опасность заключается в том, что нехватку денег можно только усилить. Например, взяв краткосрочный кредит под повышенные проценты или быстро продав активы по недооцененной стоимости.

Не стоит покрывать недостаток средств за счет сумм, предназначенных для погашения обязательств по налогам или зарплате. Поскольку это не только приведет к пени и штрафам, но и может повлечь меры административной и уголовной ответственности руководства компании.

Поэтому, возможное появление кассовых разрывов – один из элементов постоянного планирования деятельности компании. Чтобы предотвратить внезапную нехватку средств, желательно принимать меры заранее.

Способы предотвращения кассовых разрывов есть. Например:

• привлечение финансирования со стороны – займов или кредитов;
• реструктуризация действующих кредитов;
• оптимизация налогов законными способами;
• сокращение необоснованных затрат;
• переговоры с контрагентами об отсрочке платежей. Например, пересмотр графика платежей с арендодателями;
• пересмотр условий работы с покупателями. Возможно, некоторые контрагенты смогут внести предоплату либо пойти навстречу и уплатить деньги за товар раньше при условии получения скидок;
• сверка расчетов с контрагентами в поисках «пропавших» средств. Это позволит выяснить, нет ли у компании просроченной дебиторской задолженности и потребовать оплаты в случае ее наличия.

Кассовый разрыв можно ликвидировать с помощью факторинга. Факторинг – это способ финансирования под уступку денежных требований по контрактам.

С его помощью поставщик или подрядчик получает досрочную оплату по договору, уступая факторинговой компании дебиторскую задолженность заказчика. Полученными деньгами компания может быстро «покрыть» кассовый разрыв. В установленный по договору срок оплаты заказчик рассчитывается уже не с поставщиком или подрядчиком, а с факторинговой компанией. Однако, этот способ не безвозмездный – за свои услуги фактор возьмет вознаграждение.