Налоговые риски инвестирования в уставной капитал и имущество инофирмы

Инвестирование может осуществляться в двух формах — путем внесения вклада в уставной капитал и имущество юрлица. Это два разных способа финансирования деятельности компании, которые имеют существенные различия в правовом регулировании, последствиях для получателя и участников.

Участники ООО обязаны, если это предусмотрено уставом, по решению общего собрания вносить вклады в имущество общества (п. 1 ст. 27 Федерального закона от 08.02.1998 № 14-ФЗ «Об обществах с ограниченной ответственностью» (далее - Закон № 14-ФЗ)).

Вклады в имущество общества не изменяют размеры или номинальную стоимость акций (долей) акционеров (участников) общества в уставном капитале общества, то есть не приводят к увеличению уставного капитала общества (ст. 32.2 Федерального закона от 26.12.1995 № 208-ФЗ "Об акционерных обществах", п. 4 ст. 27 Закона № 14-ФЗ).

Вклад в уставный капитал — это средства, которые учредители вносят при создании компании для формирования ее имущества и определения долей участников. Внесение денежных средств — один из способов формирования уставного капитала. При этом участники общества приобретают долю в его уставном капитале и корпоративные права.

Помимо указанных различий, установленных в корпоративном законодательстве, есть еще и налоговые последствия, которые различаются в зависимости от способа инвестирования в капитал общества.

О таких последствиях, возникающих при инвестировании в иностранные компании, рассказал Минфин в письме от 29.01.2026 г. № 03-08-13/6413.

Участник, внесший вклад в имущество общества, не получает встречного предоставления, и у общества, получившего вклад в имущество, не формируется обязательство перед таким участником.

Поскольку внесение российским участником вклада в имущество иностранной компании не формирует встречного предоставления, то есть, не увеличивает уставный капитал иностранной компании, не изменяет размеры или номинальную стоимость акций (долей) такого российского участника, а также не влечет возникновения у иностранной компании какого-либо встречного обязательства перед данной российской организацией (как в случае предоставления заемного финансирования), то такой вклад в имущество иностранной компании представляет собой безвозмездную передачу российской организацией собственных денежных средств (имущества) в пользу иностранной компании.

В этой связи, у иностранной компании возникает экономическая выгода в виде безвозмездно полученного от российской организации вклада в ее имущество, которая формирует у такой иностранной организации доход, подлежащий налогообложению в Российской Федерации на основании пункта 1 статьи 309 Налогового кодекса как доход от источников в Российской Федерации.

Это означает, что при внесении вклада в имущество инофирмы российский инвестор становится налоговым агентом, который должен рассчитать и уплатить налог на прибыль с дохода иностранной компании.

В соответствии с пунктом 1 статьи 246 Налогового кодекса иностранные организации, получающие доходы от источников в Российской Федерации, признаются налогоплательщиками налога на прибыль.

Согласно пункту 3 статьи 247 Налогового кодекса объектом налогообложения по налогу на прибыль организаций для иностранных организаций, не осуществляющих деятельность через постоянное представительство в Российской Федерации, признаются доходы, полученные от источников в Российской Федерации, которые определяются в соответствии со статьей 309 Налогового кодекса.

При этом согласно подпунктам 2 и 10 пункта 1 статьи 309 Налогового кодекса к доходам иностранной организации от источников в Российской Федерации, подлежащим обложению налогом, удерживаемым у источника выплаты дохода, относятся в том числе доходы, получаемые в результате распределения в пользу иностранных организаций прибыли или имущества организаций, иных лиц или их объединений, в том числе при их ликвидации (с учетом положений абзаца второго пункта 1 части второй статьи 250 Кодекса), а также иные аналогичные доходы.

Аналогичный характер дохода заключается в том, что такой доход относится к доходам от источников в Российской Федерации и не связан с деятельностью иностранной организации через постоянное представительство, за исключением доходов, указанных в пункте 2 статьи 309 Кодекса, как не подлежащих обложению налогом у источника в Российской Федерации.

Вместе с тем в силу норм статьи 7 Налогового кодекса налогообложение доходов иностранных компаний, получаемых от источников в Российской Федерации, осуществляется с учетом положений соглашений Российской Федерации об избежании двойного налогообложения, заключенных с иностранными государствами (в случае наличия).

Иначе возникают налоговые последствия при внесении российской организацией вклада в уставный капитал иностранной организации.

Операция по внесению российской организацией вклада в уставный (складочный) капитал иностранной компании не формирует объекта налогообложения для такой иностранной компании в силу того, что в результате данной операции возникает встречное предоставление.

Следовательно, вклад в уставный капитал иностранной организации не приводит к возникновению у такой иностранной организации экономической выгоды с точки зрения статьи 41 Налогового кодекса и не формирует у нее дохода, подлежащего налогообложению у источника в Российской Федерации.

Следовательно, у иностранной организации не возникнет экономическая выгода, которая облагается налогом на прибыль по специальным правилам.

При этом в Минфине также отметили, что порядок налогообложения, аналогичный применяемому в отношении операций по внесению вклада в уставный (складочный) капитал иностранной организации, применяется и к операциям по предоставлению заемного финансирования иностранной организации.

Вследствие чего предоставление займа иностранной организации не формирует у данной иностранной организации дохода, подлежащего налогообложению у источника в Российской Федерации, поскольку такая операция влечет встречное предоставление (возникновение долгового обязательства).